就在多家外資資管巨頭紛紛遞交獨資公募基金公司設立申請之際，全球最大公募基金公司——Vanguard(先鋒領航)卻悄然調整其在中國市場的戰略重心。
近期，有消息稱，Vanguard已暫停在中國開展共同基金業務的計劃。對此，Vanguard回應稱，Vanguard將暫緩在中國設立公募基金管理公司的申請，計劃將其中國的資源集中于發展與螞蟻集團合資推出的 “幫你投” 投顧服務。
Vanguard多年來推崇低成本指數基金投資，去年年底管理規模已超過7萬億美元，一直致力于將低成本指數基金引入中國。
暫緩在中國設立公募基金管理公司
近期，Vanguard調整中國市場業務布局方向引發業內關注。
據華爾街日報報道，美國金融巨頭Vanguard集團(The Vanguard Group， Inc.)暫停在中國開展公募基金業務的計劃。Vanguard集團近日告訴員工，暫停數月來為向中國消費者出售該公司基金而進行的準備工作，該公司此前一直計劃尋求中國政府批準這項業務。
Vanguard此前一直有志于在中國設立全資控股的公募基金管理公司，去年9月曾對外宣布任命前大成基金總經理羅登攀擔任籌建中的公募基金管理公司總經理，推進公募基金牌照申請籌備工作。
不過，Vanguard在最新的聲明回應中確認了這一最新的戰略調整。Vanguard稱，Vanguard計劃將其中國的資源集中于發展與螞蟻集團合資推出的 “幫你投” 投顧服務。該服務旨在滿足中國零售客戶的需求，于2020年4月推出后的一年內就吸引了成千上萬中國個人投資者用戶。
基于公司將把重心置于發展成績喜人且快速增長的合資投顧公司，Vanguard將暫緩其在中國設立公募基金管理公司的申請。鑒于公募基金市場規模龐大，而能直銷基金的市場較小，Vanguard相信其現階段通過合資投顧服務，能為投資者帶來更多價值。Vanguard將踐行對中國市場的長期承諾，持續關注和評估市場機遇和相關條件，以探索服務中國投資者的有效路徑。
Vanguard亞洲區總裁Scott Conking先生表示：“中國在全球經濟總產出中所占的份額龐大且仍在不斷增長，更已成為世界第二大股票市場，這為Vanguard向個人投資者提供投顧服務及專業知識帶來重要機遇。中國公募基金市場蓬勃發展，擁有數千款產品，而Vanguard恰好具備全面的能力可以幫助零售客戶應對各種投資選擇。我們勢必將把握未來機遇，幫助中國投資者優化投資成果。”
華爾街日報報道援引知情人稱，Vanguard并沒有否認在中國建立開展基金業務的意義，但認為時間線將拉長。該報道援引Vanguard首席執行官蒂姆?巴克利，稱Vanguard仍將持續維持對中國市場的長期承諾，并相信利用經久考驗的投資理念和方法，從根本上改變中國個人的投資方式。
“幫你投”上線近一年成績單揭曉
去年4月2日，螞蟻金服和Vanguard集團共同宣布，雙方獨家合作的基金投資顧問服務“幫你投”正式上線支付寶，投資門檻設定為800元，這也是首家由第三方基金銷售機構推出的基金投顧業務。
據介紹，“幫你投”向消費者提供全權委托的智能理財服務。“幫你投”能夠根據投資者的投資目標、投資周期和風險偏好來提供定制化的服務，投資金額門檻低至800元，利用人工智能驅動的算法從超過6000只公募基金產品中推薦合適的投資組合，并收取一定的服務費。“幫你投”推出后的100天內已吸引了約20萬名新客戶，合計投資額達22億元。
包括基金君在內，多位投資者當時也在上線首日小額試水了“幫你投”這一基金投顧業務，截止3月16日，支付寶頁面顯示，目前“幫你投”共提供了包括安睡增值、穩步增利、安逸求盈、安穩回報、步步為營、穩中求勝、攻守兼備、動態進攻、銳意進取、全面進攻在內10種策略組合，風險從低到高，涵蓋低風險至中高風險不同等級。
以基金君購買的“攻守兼備”策略為例，該策略目前持倉種股票類基金占比57.88%，固收類基金占比42.62%，策略成立以來業績為20.78%，近三個月、近六個月、近一年業績分別為2.45%、4.6%、20.78%。
該策略最近一次調倉是今年2月18日，將股票類基金占比從63.60%調低至59.66%，將固收基金占比從36.40%調高至40.34%。
基金君的小伙伴在上線第一天購買的是“動態進攻”策略的投資組合，頁面顯示，該策略成立以來業績為24.55%，近三個月、近六個月分別為2.5%、5%，據測算，成立以來最大回撤大概在8%左右。1月中旬，動態進攻策略進行過一次現金分紅，目前持倉中，股票類基金占比70.39%，固收類基金占比29.61%。
對亞洲業務進行“大刀闊斧”改革
事實上，多年來，Vanguard一直積極在中國市場擴張。Vanguard也是最早看到中國市場成長機會的海外大型投資機構之一，早在2015年，其他機構宣布把A股納入指數之前，Vanguard就率先將A股納入旗下的新興市場指數基金。
不過，Vanguard此前在進入中國的幾年時間里，僅成立了先鋒領航投資管理(上海)有限公司這一獨資公司，也一直沒有申報私募備案，直到2019年，螞蟻金服與Vanguard合資成立先鋒領航投顧(上海)投資咨詢有限公司。
從2020年開始， Vanguard就開始對亞洲業務進行大刀闊斧的改革。
相較于其他華爾街機構更偏好為機構、富人管理資金，并借此建立品牌和聲望，Vanguard開始更加聚焦服務個人。
Vanguard在2020年退出中國機構業務并返還相關投資資金。Vanguard通知中國主權財富基金、中國投資公司等管理中國外匯儲備等機構，將歸還其管理的資金。Vanguard還決定關閉主要為大客戶服務的香港辦事處，同時宣布下架在香港上市的交易所交易基金，將其亞洲總部遷至上海，宣布計劃停止日本業務，并縮減在澳大利亞的機構上市規模。
1975年，被尊為“指數基金教父”的約翰·博格爾(JohnBogle)創立了Vanguard集團(The Vanguard Group， Inc)。有別于其他資產管理公司，Vanguard集團有著獨特的股權架構——基金持有人為公司股東，將股東與投資者利益捆綁在一起，確保雙方利益保持一致。
作為低成本管理和被動投資的代表性基金公司，Vanguard集團由成立時的近20億美元資產管理規模，增長到超過7萬億美元(約45.48萬億人民幣)資產管理規模(截止2020年12月底)，是全球最大的公募基金和資產管理規模第二大的機構投資者，在成立時，公司即推出了標準普爾500指數基金，這也是全美國第一只向個人投資者推出的指數基金，目前規模超過6500億美元，是全世界最大的公募基金之一。
責任編輯：Rex_01
